Moving Average, sau media mobil[, este un instrument popular de analiză tehnică. Este unul dintre cei mai folosiți indicatori tehnici pentru identificarea trendului din toate piețele financiare.
Indicatorii tehnici pot face diferența în tranzacționare. Printre cele mai populare strategii utilizate pentru a identifica trendurile este și calcularea Moving Average (MA).
Explorează gama noastră de instrumente tehnice
- Platforma noastră de tranzacționare online premiată, CAPEX WebTrader, vine cu o gamă largă de indicatori tehnici integrați, atât pentru tranzacțiile pe termen scurt, cât și pentru cele pe termen lung.
- Analizează diferiți indicatori tehnici populari în tranzacționare, atât pe cei de tip leading, cât și pe cei de tip lagging, care te pot ajuta să identifici impulsul și trendurile de pe piețele financiare.
- Accesează instrumentele grafice avansate TradingView prin CAPEX.com și obține acces gratuit la +100 de indicatori tehnici integrați și la multiple opțiuni de personalizare.
Ce este Moving Average?
Moving Average, sau media mobilă, este pur și simplu o modalitate de a “netezi” fluctuațiile prețurilor pentru a te ajuta să faci diferența dintre „zgomotul” tipic din piață și inversările efective ale trendului.
Liniile aferente indicatorului Moving Average pentru o anumită perioadă nu reflectă evoluția prețului pe un grafic la un moment dat. În schimb, fiecare punct de pe aceste linii reprezintă prețul mediu de închidere pentru o anumită perioadă anterioară ]ncheiată.
De exemplu, în orice moment, indicatorul Moving Average pe 200 de perioade reflectă evoluția prețului mediu în ultimele 200 de perioade. Pe un grafic zilnic, de exemplu, media mobilă de 200 de perioade este compusă dintr-o serie de prețuri medii de închidere pentru ultimele 200 de zile.
Pe măsură ce se adaugă fiecare preț de închidere nou, cel mai vechi este eliminat din calcul, de unde termenul de Moving Average (medie mobilă). Cu alte cuvinte, ceea ce face indicatorul Moving Average este că pentru fiecare lumânare nouă, calculul înlocuiește cel mai vechi preț de închidere cu cel mai recent preț de închidere
Tipuri de Medii Mobile și formule de calcul
De asemenea, este important să reții că există două tipuri principale de Moving Average (MA); Exponential Moving Average (EMA) și Simple Moving Average (SMA).
Formula Simple Moving Average (SMA)
Indicatorul Simple Moving Average (SMA) calculează o medie a ultimelor n prețuri, unde n reprezintă numărul de perioade pentru care este exprimat prețul mediu:
SMA = (P1 + P2 + P3 + P4 + .. . + Pn) / n
De exemplu, un SMA de patru perioade cu prețuri de 1,2640, 1,2641, 1,2642 și 1,2641 indică un preț mediu de 1,2641 folosind calculul [(1,2640 + 1,2641 + 1,2642 + 1,264 = 1). /264 = 1].
Deși cunoașterea modului de calculare a valoarii indicatorului Simple Moving Average poate fi un avantaj, platformele de tranzacționare, cum ar fi CAPEX WebTrader, calculează automat aceste valori. Pur și simplu selectezi indicatorul SMA din lista de indicatori de tranzacționare, îl inserezi pe grafic și ajustezi numărul perioadelor pentru care dorești să fie calculat prețul mediu.
De regulă, ajustările Moving Average se fac în câmpul de Setări al indicatorului.
Formula Exponential Moving Average (EMA)
Exponential Moving Average (EMA) este o medie ponderată a ultimelor n prețuri, în care ponderea scade exponențial cu fiecare preț/perioadă anterioară. Cu alte cuvinte, formula acordă prețurilor recente mai multă pondere decât prețurilor aferente perioadelor mai îndepărtate.
MA = [Preț de închidere - EMA precedentă] * (2 / n+1) + EMA precedentă
De exemplu, indicatorul EMA pentru patru perioade cu prețuri de 1,5554, 1,5555, 1,5558 și 1,5560, ultima valoare fiind cea mai recentă, va reflecta o valoare a mediei mobile exponențiale actuale de 1,5558 folosind calculul [(1,5560 - 1,5558) x (2/5) + 8,555. = 1,55588].
Similar indicatorului SMA, platformele fac toate calculele pentru tine. Selectează EMA din lista de indicatori de pe platformă și inserează indicatorul pe grafic. Accesează setările Moving Average și ajustează numărul de perioade pe care ar trebui să le calculeze indicatorul, de exemplu, 15, 50 sau 100 de perioade.
Avantaje și dezavantaje ale Mediilor Mobile
Mediile mobile acționează ca o componentă fundamentală a multor indicatori tehnici și sunt, din punct de vedere conceptual, esențiale pentru o serie de concepte de tranzacționare. Cu toate acestea, niciun instrument nu este lipsit de neajunsuri, iar potențialele active de investiții se pot transforma în pasive dacă sunt utilizate incorect, deoarece traderii nu reușesc să le aprecieze limitele.
Avantajele indicatorului Moving Average
Indicatorul Moving Average are două avantaje în plus față de celelalte tipuri de linii de trend.
1. Clarifică direcția trendului
Funcționând ca o serie de prețuri medii pe o anumită perioadă, mai degrabă decât prețuri în timp real, indicatorul Moving Average filtrează mișcările aleatorii ale prețurilor și prezintă o imagine mai lină și mai clară a trendului pentru perioada pe care o acoperă comparativ cu un simplu grafic cu lumânări japoneze. Deoarece Moving Average este o linie de trend dinamică și într-o continuă schimbare, acesta poate oferi o perspectivă mai utilă traderilor asupra fluctuațiilor de preț mai subtile din cadrul trendului general, pe care liniile de trend tradiționale sau canalele de preț echidistante desenate manual le-ar putea omite.
2. Oferă zone de suport și rezistență mai concludente
Acestea reprezintă adesea niveluri de suport și rezistență mai fiabile, deoarece mediile mobile ale tuturor traderilor arată la fel. Sunt calculate în baza unei formule matematice obiective, astfel încât, spre deosebire de liniile de trend sau canalele de prețul, un anumit tip și număr de perioade arată la fel pe graficul tuturor și prezintă aceeași imagine a trendului și a suportului/rezistenței, pe care toți traderii le pot lua în considerare în cadrul propriei analize. Acesta este un atribut valoros. Utilizând cele mai urmărite tipuri de Moving Average, considerat de către unii traderi ca fiind unul dintre cei mai buni indicatori tehnici, obții o mai bună înțelegere a evoluției prețului și a ceea ce restul traderilor consideră a fi niveluri de suport/rezistență. Asta ti-ar putea permite să anticipezi mișcările lor și să le valorifici.
Dezavantajele indicatorului Moving Average
Dezavantajele unei analize a mediei mobile se bazează pe simplitatea și flexibilitatea subiectivă a acesteia.
1. Simplitatea
În ciuda faptului că există diferite tipuri de medii mobile, cum ar fi mediile mobile exponențiale (EMA), care pot fi utilizate pentru a reduce decalajele de date, mediile mobile acordă, în mod inevitabil, importanță valorilor istorice care pot fi, sau nu, relevante acum sau în viitor. O medie mobilă simplă nu are cum să surprindă schimbările în ceea ce privește elementele fundamentale ale unui business sau pentru starea economiei, deoarece acordă aceeași pondere activității de tranzacționare care a avut loc în urmă cu 10 perioade de tranzacționare ca și activității de tranzacționare care a avut loc ieri. Tranzacționarea necesită o înțelegere aprofundată a tuturor factorilor importanți implicați, nu doar a rezultatelor unor calcule tehnice simple.
2. Subiectivitatea
Mediile mobile au fost dezvoltate de către statisticieni pentru a descrie seriile de date temporale și pentru a identifica trendurile. Atât durata acestor serii de timp, cât și modul în care sunt interpretate aceste trenduri depind, în mare măsură, de fiecare persoană în parte. Unele programe utilizează medii mobile de 14 zile, în timp ce altele ar putea utiliza medii mobile de 50 de minute sau de șase luni. Poate fi foarte dificil să alegi cea mai bună scală de timp pe care să o utilizezi, chiar și după ce realizezi că mediile mobile mai scurte tind să fie mai volatile.
Similar cu modul în care o linie de medie mobilă trebuie înțeleasă în mod corespunzător, acțiunea prețului trebuie, de asemenea, interpretată în mod corespunzător. Acest lucru se datorează faptului că o medie mobilă în sine nu îi poate informa pe traderi cu privire la ceea ce constituie o deviație substanțială sau o corelație. Prețurile sunt determinate de forțele cererii și ofertei pe care le aplică cumpărătorii și vânzătorii.
Mediile mobile sunt informative, dar niciodată declarative din cauza simplității și subiectivității lor.
Exemple de Medii Mobile (Moving Averages)
Mediile mobile de 5, 10, 20, 50, 100 și 200 de perioade sunt urmărite pe scară largă în majoritatea piețelor și pe majoritatea intervalelor de timp. Acestea reprezintă eșantionul standard al indicatorului Moving Average, atât pe perioade scurte, cât și pe perioade lungi și oferă o imagine de ansamblu mai sugestivă asupra evoluției prețului. Acestea indică nivelurile de suport/rezistență cu o mai mare precizie, deoarece majoritatea traderilor le interpretează ca fiind astfel de niveluri.
Indicatorul Moving Average pe perioade mai lungi, este un indicator de suport/rezistență deosebit de popular. De exemplu, chiar și presa financiară principală, care se adresează începătorilor va menționa, de obicei, dacă un indice bursier major depășește valoarea de 50 sau 200 de zile a indicatorului Moving Average. Mass-media financiară va observa rapid dacă o pereche majoră atinge sau depășește un nivel al Moving Average de lungă durată, cum ar fi MA de 50, 100 sau 200 de zile. În mod similar, Moving Average pe intervale de timp mai lungi sunt mai vechi, MA pe 20, 50 sau 200 de zile, săptămâni și luni primesc mai multă atenție deoarece indică niveluri de suport/rezistență mult mai importante decât acele pentru intervale de timp mai scurte.
În orice caz, te poți “juca” cu diferite variații ale acestora. De exemplu, unii preferă să-și scurteze perioada de timp pentru a avea un avans față de mulțime (cu riscul de a obține un semnal prematur, fals). Perioadele de timp puțin mai lungi sau mai scurte au avantajele și dezavantajele lor. Iată un rezumat.
Testează tranzacționarea din mers
Deschide și închide tranzacții cu ușurință folosind o gamă largă de indicatori tehnici, monitorizează-ți progresul și setează-ți alerte
Utilizarea Moving Average în Tranzacționare
Pentru a înțelege și utiliza indicatorul Moving Average în tranzacționarea online, trebuie să înțelegi punctele forte și punctele slabe ale perioadelor mai lungi și mai scurte ale indicatorului și ale celor mai vechi pe care le vei vedea pe graficele zilnice sau lunare față de valorile mai recente afișate pe intervalele de timp mai scurte.
Iată ce trebuie să știi pentru a decide ce setări să utilizezi pentru indicatorul Moving Average.
Perioade mai scurte
Moving Averages pe perioade mai scurte de timp (5, 10, 20 de perioade) sunt mai sensibile la schimbările de preț și reflectă niveluri de suport/rezistență mai slabe, mai puțin semnificative.
Avantaje:
- Sunt mai sensibile la schimbările de preț și sunt mai rapide pentru a indica o posibilă schimbare a trendului.
- Sunt mai eficiente la afișarea trendurilor pe termen scurt.
- Pot emite un avertisment cu privire la schimbările de trend atunci când acestea intersectează valorile de durată mai lungă a Moving Average.
Dezavantaje:
- Reflectă niveluri de suport/rezistență mai slabe, mai puțin semnificative, astfel încât, acestea nu oferă semnale la fel de fiabile de continuare sau de inversare a trendului precum cele pe o perioadă mai lungă atunci când sunt intersectate sau când se mențin.
- MA pe o durată mai scurtă nu afișează trendul general, precum MA pe o durată mai lungă, atunci când prețul crește, deoarece MA pe o durată mai scurtă urmărește fiecare mișcare a prețului îndeaproape.
Perioade mai lungi
Moving Averages pe perioade mai lungi (50, 100, 200 de perioade) sunt mai puțin receptive la schimbările de preț, dar evidențiază niveluri de suport/rezistență mai puternice.
Avantajele:
- Nivelurile de suport/rezistența mai puternice oferă semnale mai fiabile de continuare sau de inversare a trendului atunci când sunt intersectate sau când se mențin.
- Sunt mai concludente decât MA-urile pe perioadă mai scurtă la afișarea trendului general atunci când prețurile sunt volatile, deoarece este nevoie de o evoluție mai susținută pentru a schimbarea direcției indicatorului MA.
Dezavantaje:
- cu cât perioada este mai lungă, cu atât mai acțiunea prețului are o întârziere mai mare.
Aceleași avantaje și dezavantaje se aplică și atunci când se compară indicatorul Moving Average mai recent cu cel mai îndepărtat.
Aceleași perioade pe graficele pe un interval de timp mai lung sunt mai vechi decât cele din graficele pe un interval de timp mai scurt. Astfel, MA de 200 de zile este un suport/rezistență mult mai semnificativ(ă) decât o MA de 200 de ore, dar este mai puțin receptivă la schimbările de preț și/sau trend pe termen scurt.
Aflaă mai multe despre analiză tehnică la Academia CAPEX.
Exemple de comportament a indicatorului Moving Average
Să ne uităm la câteva exemple cu privire la modul în care se comportă indicatorul Simple Moving Average pe termen lung și scurt. În graficul de mai jos, cu cât SMA este pe o perioadă mai scurtă, cu atât urmărește mai îndeaproape prețul. Cu cât SMA este aplicat pe perioade mai lungi, cu atât este mai netedă evoluția sa și este intersectată mai rar.
Acesta este un grafic săptămânal EURUSD, ceea ce înseamnă că fiecare lumânare reflectă evoluția prețului pe o săptămână pentru perechea valutară Eur/Usd.
Observi cum:
- MA pe termen scurt arată modificările de preț mai rapid decât MA pe termen lung: MA pe 10 perioade, cu cea mai scurtă perioadă (portocaliu) urmărește prețul mai îndeaproape decât celelalte, în timp ce MA pe o perioadă mai lungă, de 50 de perioade (verde) și MA pe 200 de perioade (negru) sunt progresiv mai netede în evoluție, cu MA de 200 de perioade aproape neregulată, reflectând cât de constantă a fost evoluția prețului mediu în perioada afișată, în ciuda volatilității. Aceasta poate fi o perspectivă esențială, pe care s-ar putea să o fi omis, dacă ne-am fi rezumat doar la analizarea evoluției graficului de lumânări.
- MA pe termen lung oferă niveluri de suport/rezistență mai concludente: MA de 10 săptămâni (pe o durată mai scurtă) este întersectată de mai multe ori, mult mai des, decât MA de 50 de săptămâni (de două ori) sau MA de 200 de săptămâni.
- MA pe perioade mai scurte reflectă niveluri de suport/rezistență mai puțin fiabile decât MA pe perioade mai lungi.
Strategii de tranzacționare cu Medii Mobile (Moving Averages)
Deși ar trebui urmărite cele mai populare tipuri de Moving Average, traderii au libertatea de a testa tranzacționarea și cu variații mai mici sau mai mari ale acestora. Unii vor folosi indicatorul Moving Average pe perioade mai scurte atunci când caută linii de trend mai sensibile la acțiunea prețului, pentru a surprinde eventualele schimbări de trend înaintea mulțimii, dar cu riscul de a primi mai multe semnale false. Alții vor opta pentru perioade puțin mai lungi pentru a filtra fluctuațiile pe termen scurt. Această abordare poate reduce numărul de tranzacții negative cu riscul de a rata unele mișcări sau de a accepta profituri mici la tranzacțiile câștigătoare din cauza intrărilor și a ieșirilor întârziate. Cea mai bună perioadă pentru indicatorul Moving Average pe care îl folosești va depinde de apetitul tău pentru risc, de nivelul de cunoștințe, de capacitatea de a monitoriza tranzacțiile în timp real și, prin urmare, de intervalul de timp și stilul de tranzacționare pe care le-ai ales.
Există două tipuri comune de strategii cu Moving Average - încrucișări utilizate în strategii cu Moving Average pentru a semnala inversări de trend.
- Prețul în sine trece peste sau sub Moving Average.
- Indicatorul Moving Average pe perioade mai scurte încrucișează în sens ascendent sau descendent indicatorul Moving Average pe perioade mai lungi și mai lente.
Ambele tipuri semnalează schimbarea impulsului, ceea ce ar putea avea drept rezultat începutul unui nou trend.
Prețul trece peste sau sub Media Mobilă
Prima metodă sau primul tip de încrucișare a MA este atunci când prețulintersectează indicatorul MA pe o perioadă mai relevantă. De exemplu, vezi figura de mai jos. Atunci când prețul se deplasează sub MA de 50 de perioade sau SMA, este un semnal că trendul poate evolua descendent. Când prețul se deplasează peste SMA de 50 de perioade, este un semnal că trendul se poate inversa în sens ascendent.
Două aspecte de reținut la această strategie cu Moving Average:
- Ajustează-ți apetitul pentru risc la condițiile pieței. Dacă propria analiza tehnică te face să ai încredere în trend, ar trebui să fii mai puțin predispus să deschizi poziții care au drept reper orice intersectare a MA care tinde să semnaleze începutul unui trend.
- Peste care MA ar trebui să treacă prețul pentru a-ți oferi un potențial semnal pentru un nou trend? Deși am folosit SMA pentru 50 de perioade în exemplu, asta va depinde care dintre indicatorii MA oferă cele mai bune rezultate pentru tine, adică acele valori ale indicatorului MA care oferă semnale în timp util, pentru a surprinde cea mai mare parte a mișcării, dar nu atât de devreme încât să dai curs unui posibil semnal fals.
Intersectarea reciprocă a indicatorilor Moving Average
Cealaltă metodă de identificare a unei posibile inversări a trendului, care utilizează intersectarea Moving Average, este atunci când:
- Un indicator MA pe o perioadă mai scurtă intersectează ascendent (trece deasupra) unui indicator MA mai lent, pe o perioadă mai lungă, semnalând un posibil impuls bullish.
- Un indicator MA pe o perioadă mai scurtă intersectează descendent (trece sub) un indicator MA mai lent, pe o perioadă mai lungă, semnalând un posibil impuls bearish.
Așa-numitele Death Cross și Golden Cross oferă o astfel de strategie, utilizând MA pe 50 și 200 de zile. Scenariul bearish (de scădere) apare atunci când SMA de 50 de zile trece sub (intersectează descendent) SMA de 200 de zile, oferind un semnal de vânzare. În schimb, un semnal bullish vine atunci când SMA de 50 de zile trece peste (intersectează ascendent) SMA de 200 de zile.
Ce trebuie să știi înainte de a utiliza Moving Averages
Trading-ul nu are nimic de-a face cu discernământul, sau ce ar trebui să se întâmple în mod logic. În schimb, totul este să anticipezi ce va face mulțimea și să o faci mai printre primii în intervalul de timp ales de tine, înainte de a crește prețul de cumpărare sau de a scădea prețul de vânzare.
Nu te gândi: ce ar trebui să se întâmple în mod logic?
Gândește-te: Ce crede mulțimea că vor face ceilalți traderi?
Acest tip de gândire este important pentru strategiile de swing trading, unde pozițiile sunt închise în cel mult câteva zile, sau pentru scalping şi day trading.
De asemenea, este important să reții că trebuie să confirmi un semnal prin alte metode de analiză. Dacă primești un semnal de „cumpărare” de la un indicator și semnal de „vânzare” de la acțiunea prețului, trebuie să utilizezi indicatori diferiți sau intervale de timp diferite până când semnalele se confirmă reciproc.
Un alt lucru de reținut este că nu trebuie să te abati niciodată de la strategia ta de tranzacționare. Regulile tale de tranzacționare ar trebui întotdeauna respectate, chiar și atunci când utilizezi diferiți indicatori, care ar putea genera diferite semnale.
Pentru a testa utilizarea indicatorilor tehnici, deschide un Cont Demo la CAPEX.com.
Sau, dacă ești pregătit să începi tranzacționarea, deschide un Cont live.
Resurse gratuite
Înainte de a începe să utilizezi indicatorii tehnici în tranzacționare, ar trebui să iei în considerare utilizarea resurselor educaționale pe care le oferim, cum ar fi Academia CAPEX sau un cont de tranzacționare demonstrativ. La Academia CAPEX găsești o mulțime de cursuri de tranzacționare gratuite din care poți alege, fiecare dintre ele abordând un concept sau un proces financiar diferit - cum ar fi elementele de bază ale analizelor - pentru a te ajuta să devii un trader mai bun sau să iei decizii de investiții mai bine informate.
Contul nostru demo este mediul ideal pentru a afla mai multe despre tranzacționarea cu efect de levier și vei fi în măsură să înțelegi în detaliu cum funcționează tranzacționarea și investițiile - precum și cum este să tranzacționezi cu efect de levier - înainte de a risca bani reali. Din acest motiv, un cont demonstrativ la noi este un instrument excelent inclusiv pentru investitorii care doresc să facă trecerea către tranzacționarea cu efect de levier.